九鼎新材(002201)首次公开发行股票招股意向书

发  行  概  况 

（一）发行股票类型：人民币普通股（A 股） 

（二）发行股数：2,000 万股 

（三）每股面值：人民币 1 元 

（四）每股发行价格：通过向询价对象询价确定发行价格。 

（五）预计发行日期：         年     月     日 

（六）拟上市的证券交易所：深圳证券交易所 

（七）发行后总股本：8,000 万股 

（八）本次发行前股东所持股份的流通限制、股东对所持股份自愿锁定的承诺：公司实际控制人清波先生和控股股东九鼎集团承诺：自发行人股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理其持有的发行人股份，也不由发行人回购其持有的股份。公司法人股股东苏州高新区中小企业担保有限公司和姜鹄等55名自然人股东承诺：自公 司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理其本次发行前已持有的本公司股份，也不由发行人回购该部分股份。其中，持有发行人股份的董事、监事、高级管理人员承诺：在任职期间每年转让的股份不超过其所持有发行人股份总数的百分之二十五；离职后半年内，不转让其所持的发行人股份。 
（九）保荐人、主承销商：光大证券股份有限公司 

（十）招股意向书签署日期：2007 年 11 月 28 日 
  
目录

第一章  释义 ............................................................................................................................ 8  

第二章  概览 .......................................................................................................................... 10  

第三章  本次发行概况 ........................................................................................................ 14  

第四章  风险因素 ................................................................................................................. 17  

一、偿债能力风险................................................................................................................................... 17  
二、项目投资风险................................................................................................................................... 18  
三、税收优惠政策风险.......................................................................................................................... 19  
四、贸易政策变化与汇率波动风险 ................................................................................................... 20  
五、技术风险 ............................................................................................................................................ 20  
六、管理层内部人控制的风险 ............................................................................................................ 21  
七、出口退税政策变化的风险 ............................................................................................................ 21  

第五章  发行人基本情况.................................................................................................... 23  

一、发行人概况........................................................................................................................................ 23  
二、发行人改制重组及历史沿革情况............................................................................................... 23  
三、公司设立以来股本变化情况及名称变更................................................................................. 28  
四、公司设立以来的重大资产重组情况 .......................................................................................... 38  
五、发行人历次验资情况 ..................................................................................................................... 40  
六、发行人主要股东及实际控制人情况 .......................................................................................... 42  
七、发行人组织机构情况 ..................................................................................................................... 52  
八、发行人股本情况 .............................................................................................................................. 53  
九、内部职工股清理情况 ..................................................................................................................... 54  
十、员工及其社会保障情况................................................................................................................. 56  
十一、持有5%以上股份的主要股东，作为股东的董事、监事、高级管理人员作出的重要  
承诺 ..................................................................................................................................................................... 57  

第六章  业务和技术............................................................................................................. 59  

一、发行人主营业务、主要产品及其变化情况 ............................................................................ 59  
二、发行人所处行业的基本情况........................................................................................................ 59  
三、公司在行业中的竞争地位 ............................................................................................................ 70  
四、发行人主营业务具体情况 ............................................................................................................ 73  
五、主要固定资产及无形资产.............................................................................................................81  
六、发行人技术情况 ...............................................................................................................................84  
七、发行人主要产品和服务的质量控制情况..................................................................................88  

第七章  同业竞争与关联交易 ...........................................................................................90  

一、同业竞争.............................................................................................................................................90  
二、关联交易.............................................................................................................................................91  

第八章  董事、监事、高级管理人员与核心技术人员 ..............................................99  

第九章  公司治理................................................................................................................108  

第十章  财务会计信息....................................................................................................... 118  

一、公司最近三年及一期报表...........................................................................................................118  
二、财务报表的编制基础、合并财务报表范围及变化情况 ....................................................127  
三、公司采用的主要会计政策、会计估计 ....................................................................................127  
四、分部信息...........................................................................................................................................136  
五、非经常性损益明细表 ....................................................................................................................138  
六、主要固定资产情况.........................................................................................................................139  
七、主要无形资产情况.........................................................................................................................140  
八、主要债项...........................................................................................................................................140  
九、所有者权益变动情况 ....................................................................................................................142  
十、现金流量情况..................................................................................................................................145  
十一、期后事项、或有事项及其他重要事项................................................................................145  
十二、主要财务指标 .............................................................................................................................146  
十三、公司设立时及报告期内资产评估情况................................................................................148  
十四、历次验资情况 .............................................................................................................................152  
十五、备    利润表..................................................................................................................................153  

第十一章  管理层讨论与   析 .........................................................................................155  

一、财务状况分析..................................................................................................................................155  
二、盈利能力分析..................................................................................................................................167  
三、资本性支出分析 .............................................................................................................................183  
四、或有事项、重大期后事项对公司财务状况、盈利能力及持续经营的影响 ................184  
五、财务趋势分析..................................................................................................................................184  

第十二章  业务发展目标 ..................................................................................................187  

第十三章  募集资金运用 ..................................................................................................191  
一、本次募集资金运用计划............................................................................................................... 191  
二、募集资金投资项目的市场前景 ................................................................................................. 191  
三、募集资金投资项目的实施概况 ................................................................................................. 203  
四、募集资金项目的预期效益情况 ................................................................................................. 208  
五、募集资金运用对公司业务、财务状况及经营成果的影响 ............................................... 210  

第十四章  股利   配政策.................................................................................................. 212  

一、公司的股利分配政策 ................................................................................................................... 212  
二、公司近三年实际股利分配情况 ................................................................................................. 212  
三、本次发行前滚存利润的分配...................................................................................................... 213  

第十五章  其他重要事项.................................................................................................. 214  

一、信息披露和投资者关系的负责部门、负责人、联系方式 ............................................... 214  
二、重要合同 .......................................................................................................................................... 216  
三、对外担保情况................................................................................................................................. 218  
四、重大诉讼或仲裁事项 ................................................................................................................... 218  

第十六章  董事、监事、高级管理人员及有关中介机构声明 .............................. 219  

第十七章  备查文件........................................................................................................... 224  

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